فدرال رزرو و ریسک های بانکی

فدرال رزرو فردا تشکیل جلسه می دهد و امروز وضعیت بانکی بیش از پیش ضعیف تر می شود. در آخر هفته First Republic Bank سقوط کرد. هیچ راهی برای کاهش سرعت خروج رسوبات وجود نداشت. امروز، ETF بانک منطقه‌ای S&P -7.14 درصد کاهش یافته است. بازده به شدت پایین تر است. قرارداد صندوق فدرال رزرو برای ژانویه سال آینده 4.40 درصد است که از 4.6 درصد دیروز کاهش یافته است.

طلا 34 دلار یا 1.72 درصد افزایش یافته است. بیت کوین ثابت است (تا کنون)

انتظار می رود فدرال رزرو نرخ بهره را 25 واحد افزایش دهد و این باعث نگرانی مردم شده است. چرا؟ به یاد بیاورید که SVB تا حد زیادی به دلیل افزایش نرخ ها تحت تأثیر قرار گرفت. این ترس در ذهن مردم وجود دارد که آیا برای سایر بانک های منطقه ای (یا هر بانکی) واقعی است یا نه. ابزار مدرن فناوری که امکان انتقال وجوه در چند ساعت از آن سپرده گذاران مربوطه را فراهم می کند، خطرات را برای این اتفاق افزایش می دهد، فقط به این دلیل که “می تواند”. بانکی که مجموعه ای از سپرده ها دارد، می تواند میلیاردها و میلیاردها را به سرعت ناپدید کند. مسلماً، بیمه سپرده برای جلوگیری از ترس وجود دارد، اما ترس یک تأثیر قوی بر رفتار است. یک توییت پیتر تیل برای شروع سقوط SVB به عنوان سپرده گذار درخواست های برداشت را آغاز کرد. ممکن است در هر بانکی اتفاق بیفتد.

چه خطراتی از پایه سپرده به شدت پایین تر برای یک بانک یا بانک ها است.

کاهش ظرفیت وام دهی: بخش قابل توجهی از سپرده بانک برای ارائه وام به افراد و مشاغل استفاده می شود. اگر پایه سپرده‌ها کاهش یابد، بانک‌ها پول کمتری برای اعطای وام خواهند داشت که می‌تواند بر سودآوری و اقتصاد آنها تأثیر منفی بگذارد.
افزایش هزینه های استقراض: برای جبران از دست دادن سپرده ها، بانک ها ممکن است نیاز بیشتری به استقراض از منابع دیگر مانند بانک مرکزی یا سایر موسسات مالی داشته باشند. این می تواند منجر به افزایش هزینه های استقراض برای بانک شود که ممکن است از طریق افزایش نرخ بهره وام به مشتریان منتقل شود.
از دست دادن اعتماد: کاهش قابل توجه در پایه سپرده بانک می تواند نشان دهنده بی ثباتی مالی باشد و اعتماد مشتریان، سرمایه گذاران و سایر سهامداران را از بین ببرد. این از دست دادن اعتماد ممکن است این موضوع را تشدید کند، زیرا مشتریان بیشتری سپرده های خود را خارج می کنند و یک چرخه معیوب ایجاد می کند.
کاهش نقدینگی: با کاهش پایه سپرده، بانک ها ممکن است برای حفظ سطح نقدینگی کافی دچار مشکل شوند. این می تواند توانایی آنها را برای انجام تعهدات کوتاه مدت و مقابله با شوک های مالی پیش بینی نشده محدود کند.
مداخله نظارتی: بانک ها مشمول الزامات نظارتی مانند حفظ حداقل سطح سرمایه و نقدینگی هستند. اگر پایه سپرده بانکی به میزان قابل توجهی کاهش یابد، ممکن است این الزامات را برآورده نکند و منجر به مداخله رگولاتورها شود. این می تواند شامل مجازات، محدودیت در فعالیت های تجاری یا حتی احتمال ادغام یا خرید اجباری باشد.
عملیات بانکی بالقوه: در موارد شدید، برداشت گسترده سپرده ها می تواند منجر به فرار بانکی شود، که در آن تعداد زیادی از مشتریان سعی می کنند سپرده های خود را به طور همزمان برداشت کنند. این می تواند مشکلات نقدینگی شدیدی را برای بانک ایجاد کند و در صورتی که نتواند منابع مالی اضافی را تامین کند، حتی ممکن است منجر به سقوط آن شود.

بخوانید: 6.8717 در برابر بسته شدن قبلی 6.8710

با این خطرات، آیا فدرال رزرو با آخرین افزایشی که تصور می شود (نرخ را به نرخ پایانی هدف می رساند) پیش خواهد رفت؟

هنوز هم شانس 25 مورد علاقه است نقطه پایه